LONDRES, 18 oct (Reuters) – Los rendimientos cortos de los bonos del Tesoro de EE. UU. Reanudaron su marcha alcista el lunes con los rendimientos a cinco años subiendo a sus niveles más altos en 20 meses, ya que la combinación de una desaceleración del crecimiento y el aumento de las presiones de los precios llevaron a los fondos de cobertura a aumentar sus apuestas cortas. .

Los rendimientos de los bonos de referencia a cinco años aumentaron a 1,18%, sus niveles más altos desde febrero de 2020, extendiendo una racha ascendente de dos semanas consecutivas.

Si bien los rendimientos de los bonos estadounidenses a 30 años también subieron, subieron menos que el movimiento de 4 pb en el extremo corto de la curva. Eso aplanó la brecha entre la deuda a cinco y 30 años a su nivel más estrecho desde mayo de 2020.

Un aplanamiento de la curva de rendimiento de los bonos es una señal de que los mercados esperan que las tasas de interés aumenten en los próximos meses, pero las perspectivas de crecimiento económico futuro se están volviendo más cautelosas.

Los últimos datos de posicionamiento semanal mostraron que los fondos de cobertura han aumentado sus apuestas cortas en bonos del Tesoro de EE. UU. A 2 y cinco años, al mismo tiempo que aumentan sus apuestas alcistas en deuda a 10 años, lo que indica que los inversores esperan que esta tendencia de aplanamiento de la curva se extienda en los próximos meses.

Los rendimientos de la deuda estadounidense de referencia a 10 años se mantuvieron en el 1,61%, justo por debajo del máximo de junio del 1,63% alcanzado la semana pasada.

Los bonos del Tesoro de Estados Unidos se vendieron la semana pasada debido a los sólidos datos de ventas minoristas de Estados Unidos y algunos comentarios agresivos de algunos oradores de la Fed, pero los analistas de Jefferies creen que alentó a algunos inversores a agregar nuevas apuestas cortas sobre los bonos estadounidenses.

Las ventas minoristas en Estados Unidos aumentaron un 0,7% el mes pasado y los datos de agosto se revisaron al alza para mostrar que las ventas minoristas aumentaron un 0,9% en lugar de un 0,7% como informó inicialmente el Departamento de Comercio.

La tasa de equilibrio de los TIPS a 10 años se situó por última vez en el 2,56%, situándose cerca de un máximo de cinco meses, lo que indica que el mercado prevé que la inflación promediará casi el 2,6% anual durante la próxima década.

Los mercados monetarios ahora otorgan una probabilidad del 42% de una subida de tipos de 25 puntos básicos por parte de la Reserva Federal de los EE. UU. Para septiembre de 2022 en comparación con una probabilidad del 24% un mes antes, según datos de CME.

Traduce Serenity Markets

Telegram Noticias en tiempo real

BUSCADOR

ÚLTIMOS TITULARES

Terminamos las actualizaciones por hoy. Buenas noches a todos y a Claudia en particular. Volvemos mañana antes de las 8. Que descansen.

} 22:04 | 27/03/2023

Intradía

Sesión de transición en Wall Street. Los bancos han subido gracias a algunas noticias, como la compra de Silicon Valley por parte de First Citizen. Pero no ha entrado dinero fresco y lo que llegaba a los bancos salía de la tecnología, que se había aprovechado de la inestabilidad los últimos días. Nasdaq con claras bajadas y como en el SP500 la gran tecnología es sector predominante pequeñas subidas. Los bonos se han desactivado como valor refugio durante toda la jornada. Sigue habiendo mucha desconfianza hacia la FED y se teme que puedan seguir rompiendo cosas. El índice MOVE de volatilidad de los bonos casi en máximos históricos lo deja bien claro. La FED ha pasado a ser un factor de inestabilidad y de confusión en sí misma. El SP500 no va a ninguna parte desde hace muchos días, completamente atascado en las cercanías de la media de 200. El dólar cierra débil de forma moderada contra las principales divisas.

} 22:03 | 27/03/2023

Intradía

Los fondos de cobertura compraron bancos de la UE y vendieron empresas financieras estadounidenses la semana pasada: UBS

} 21:57 | 27/03/2023

Intradía

El índice de bancos S&P 500 subió un 2,8%, mientras que el índice bancario regional KBW subió un 1,1%. Acciones de JPMorgan Chase & Co subieron un 2,9%, ayudando a respaldar el S&P 500 junto con Bank of America , que subió un 4,4%. Acciones de First Citizens BancShares Inc subieron más del 50% el lunes después de que dijo que adquiriría los depósitos y préstamos de Silicon Valley Bank, que quebró a principios de este mes en el mayor colapso bancario desde la crisis financiera de 2008. Además, las acciones de First Republic Bank subieron alrededor de un 11% después de que Bloomberg informara que las autoridades estadounidenses estaban considerando un mayor apoyo para los bancos, lo que podría dar a la Primera República más tiempo para apuntalar su balance. Reuters

} 21:14 | 27/03/2023

Intradía

Jeffrey Gundlach: Piensa que la Fed bajará los tipos un par de veces este año – CNBC

} 21:13 | 27/03/2023

Intradía

GUNDLACH DICE QUE LA FED DEBERÍA HABER ELEVADO LAS TASAS MUCHO ANTES DE LO QUE LO HICIERON: CNBC Muy de acuerdo con él

} 21:12 | 27/03/2023

Intradía

GUNDLACH DICE «CREO QUE LA RECESIÓN LLEGARÁ EN UNOS MESES»- CNBC

} 21:11 | 27/03/2023

Intradía

CELLNEX DICE QUE BERTRAND BOUDEWIJN KAN RENUNCIA COMO PRESIDENTE

} 20:43 | 27/03/2023

Intradía